Asset-based lending: una línea de crédito con garantía de tus cuentas por cobrar e inventario.
El asset-based lending (ABL) es un préstamo rotativo con garantía de los activos de tu empresa, sobre todo las cuentas por cobrar y, en parte, el inventario. Le sirve a empresas medianas con cuentas por cobrar grandes y recurrentes que necesitan más capacidad de préstamo que la que les da un banco. En 1st Commercial Credit, las líneas de ABL empiezan en 3 millones de dólares.
Daniel Chirino · Business Development Officer, 1st Commercial Credit
Actualizado: 29 de octubre de 2026
- Desde 20021st Commercial Credit
- Más de 3.800clientes financiados
- Más de US$5.000 Mfinanciados
- Financia directono es un broker
- Cada costopor escrito antes de firmar
Datos de 1st Commercial Credit tomados de su web el 29 de octubre de 2026.
Para quién es el ABL
- Empresas que venden más o menos de 2,5 a 10 millones de dólares al mes, el rango con el que trabajan los programas de ABL de 1st Commercial Credit.
- Con las cuentas por cobrar como activo principal, y facturación recurrente a los mismos clientes con plazos de hasta 60 días.
- Fabricantes, distribuidores y empresas de servicios que crecen más rápido que su caja, o que tienen temporadas.
- Con un balance demasiado apalancado para la línea que daría un banco.
Desde el lado del crédito. Antes de 1st Commercial Credit trabajé en operaciones de ABL, SBA y factoring en AmeriFactors. La diferencia con un banco está en dónde empieza el análisis: el banco mira los índices del balance y las proyecciones de caja, y un prestamista de ABL mira primero la calidad de los activos, sobre todo quién te debe y cómo paga.
Cómo se calcula la base de préstamo
Primero, las cuentas por cobrar
Tus cuentas por cobrar elegibles por el porcentaje de adelanto fijan la mayor parte de lo que puedes sacar. 1st Commercial Credit da adelantos más altos sobre las cuentas por cobrar que los que suelen dar los bancos.
El inventario, con tope
El inventario puede sumar a la línea, pero en 1st Commercial Credit su parte de la base de préstamo queda por debajo del 25 % del valor de tus cuentas por cobrar.
Es rotativa
A diferencia de un préstamo a plazo fijo, la línea sube y baja con tu negocio: cuando tus clientes pagan y vuelves a facturar, el disponible se recupera.
Qué ofrece 1st Commercial Credit
La línea
- Líneas desde 3 millones de dólares, con garantía de cuentas por cobrar e inventario.
- Adelantos altos sobre las cuentas por cobrar, con un alta rápida y menos papeleo.
- Costo: un cargo administrativo más intereses atados a la tasa Prime. Los números exactos dependen de tu caso y se confirman por escrito.
- Los equipos se pueden financiar o refinanciar a más plazo a través de un prestamista afiliado que se especializa en ese equipo.
Si ya tienes una línea del banco
Se firma un acuerdo entre acreedores (intercreditor agreement) entre tu banco y 1st Commercial Credit. Las cuentas por cobrar se le ceden a 1st Commercial Credit, y eso te deja pedir con adelantos más altos.
Si lo que tienes es un préstamo a plazo del banco que no quieres tocar, mira también el factoring en segunda posición.
Fuente: página de asset-based lending de 1st Commercial Credit, leída el 29 de octubre de 2026. Las condiciones se confirman por escrito antes de firmar.
Qué se puede dar en garantía
- Cuentas por cobrar: las favoritas de los prestamistas de ABL, porque se convierten en caja y tienen un valor fijo.
- Inventario: en segundo lugar, porque su valor depende de venderlo. Puede contar la mercadería terminada y la materia prima vendible.
- Equipos y maquinaria: suelen servir más para un préstamo a plazo, porque su valor dura lo que dura su vida útil.
En algunos casos, el prestamista puede pedir también bienes personales de los dueños como garantía. Pregúntalo al principio y pide la respuesta por escrito.
Cuándo el ABL no es la herramienta correcta
- Tu línea quedaría por debajo de 3 millones de dólares. El factoring de facturas empieza con volúmenes mucho más chicos.
- Vendes por proyectos sueltos, no con facturas recurrentes a los mismos clientes.
- Tus clientes pagan a más de 60 días.
- No quieres manejar reportes de la base de préstamo. El factoring pide muchos menos reportes.
Lo que me preguntan los dueños sobre el ABL
¿El asset-based lending es un préstamo?
Sí. A diferencia del factoring, que es una venta de facturas, el ABL es un préstamo rotativo con garantía de tus activos.
¿En qué se diferencia del factoring?
Con el factoring vendes facturas puntuales y la empresa de factoring cobra. Con el ABL pides prestado contra todas tus cuentas por cobrar e inventario, normalmente comprometes la mayoría de tus cuentas por cobrar y reportas tu base de préstamo de forma periódica.
¿Puedo seguir con mi banco?
Muchas veces sí, con un acuerdo entre acreedores que le cede las cuentas por cobrar a 1st Commercial Credit.
¿Cuánto vendes al mes?
Cuéntame tus ventas del mes, tus cuentas por cobrar y tu inventario. Te digo si te sirve más el ABL, una línea sobre cuentas por cobrar o el factoring.
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